RUSKER.RU

«…состоялся торжественный запуск Канского ликеро-водочного завода, приобретенного за 30 млн рублей бурятским производителем водки ОАО «Байкалфарм». По словам руководства компании, инвестиции в проект составили около 100 млн рублей» http://www.alconews.ru/russia/2009/10/10665.php. А ведь «Канский» хотела купить «Шушенская марка» — водочный лидер в Красноярском крае.

1. Исходные данные (мониторинг СМИ):

a) По данным Енисейской алкогольной ассоциации, … около 20% имеет местная «Шушенская марка», выпустившая в прошлом году 535 тыс. дал продукции (от 19.10.2009). Ежегодный объем производства «Шушенской марки» 720 тыс. дал. По собственным оценкам, компания контролирует около 20% водочного рынка Красноярского края. (от 07.02.2009).  

b) В 2008 году, рассказал чиновник, в крае было реализовано более 5,5 млн. декалитров алкогольной продукции, в том числе 3 млн. декалитров водки. (от 18.06.2009).  

c) Рентабельность производства дешевой и среднеценовой водки не превышает 10–12%. Рентабельность легального производства этого же напитка в среднем составляет 10%, а для региональных производителей водки в низшем ценовом сегменте и вовсе – 5%. Минимальная цена легальной водки в 88–90 руб. за пол-литровую бутылку … складывается из себестоимости производства 17–20 руб., оптовой наценки в 15% и розничной – 20%. Акциз одинаков для всех – 38,2 руб., НДС – около 10 руб.  

d) Ребрендингу подверглись водка эконом-класса «Русская традиция» и знаменитая «Шушенская» водка. Учитывая сложившуюся экономическую ситуацию и возросший спрос на продукцию низкого и среднего ценовых сегментов, мы рассчитываем, что ребрендинг позволит выйти на новый уровень продаж. ООО «Шушенская марка» планирует вывести на рынки Сибири и Дальнего Востока водку «Шушенская». Продажи стартуют сразу после окончания ребрендинга известного в крае продукта. За 2008 год на предприятии было создано 34 новых рабочих места, из них 23 – в период с сентября по декабрь прошлого года.

e) В 2008 году «Шушенская марка» была признана «Лучшим работодателем России». …руководство «Шушенской марки» обеспечило своим сотрудникам своевременную выплату зарплат, размер которых значительно превышает уровень среднего заработка по краю.  

f) Оптовая цена на водку «Шушенская» 100 руб. за бутылку 0,5 л .  

 

2. Анализ:

Продажи водки «Шушенской марки» (ШМ) в Красноярском крае = 3 млн. дал х 20% = 600 тыс. дал. Доля края 600 / 720 = 83%. Цифры 535 тыс. дал и 720 тыс. дал сильно отличаются. 535 – «в прошлом году», 720 «ежегодный». Причем информация о 720 подана в феврале 2009. Значит 720 тыс. дал – это прогноз на 2009 год. Темп роста объема производства 720 / 535 = 135%. То есть рост за год на треть! Согласен, что в кризис спрос увеличивается на дешевую и среднеценовую водку. Но он также увеличивается за счет перехода потребителя на нелегальную водку, поэтому «Росалкоголь» и собирается установить минимальную цену на водку 0,5 л в 90 руб.

 

Версии:

a) Превышение действительного объема над заявленным в 2008 году. Было выпущено не 535 тыс. дал, а ближе к 700.

b) Завышение прогноза в 720 тыс. дал в целях пиара.

c) Действительно произошел прирост объемов производства и продаж за счет кризиса или за счет экспансии в соседние субъекты (Иркутская, Томская, Кемеровская  др. обасти), и он должен составить 35%, 720 тыс. дал за 2009 год. Это версия наиболее вероятна, так как осенью 2008 года (в кризис и сокращения!) создано наибольшее количество рабочих мест, что свидетельствует об увеличении производства. Также руководство ШМ заявляло о планах развития.

 

3. Расчеты:

a) Определение отпускной цены.

Оптовая цена «Шушенской» 100 руб. У дистрибьюторов в прайсе цены такие же круглые, как и у ШМ. Но чтобы ШМ не перекрывала сбыт своих партнеров, даже для ординарной розницы дистрибьюторы продают водку «Шушенская» с небольшой скидкой, скажем цена за 0,5 л около 97 рублей. В свою очередь дистрибьютор накручивает процентов 25.

Усредненная Отпускная цена ШМ для дистрибьюторов = 97 / 1,25 ≈ 78 руб.  

 

b) Определение прибыли производителя с бутылки 0,5 л. Зная отпускную цену, убираю налоги, и получаю расходы и 10% прибыли на них. Расходы: сырье (спирт), комплектующие (бутылка, этикетка, пробка и проч.) накладные расходы.

 

Акциз	Расходы	Прибыль завода 10%	НДС 18%	Отпускная цена
38,2 руб.	26 руб.	2,6 руб.	12,02 руб.	78,82 руб.

 

Высокие расходы (26 руб. вместо 20) могут объясняться высокими затратами на продвижение (листинг, реклама, промо, ивент) и высоким фондом заработной платы.  

 

c) Определение валовой прибыли производителя. Зная отпускную цену, убираю налоги, и получаю заложенные расходы и 10% прибыли на них. Расходы: сырье (спирт), комплектующие (бутылка, этикетка, пробка и проч.), накладные расходы.

 

Показатель	С бутылки 0,5 л	Валовой
Выручка	78 руб.	78 х 2 х 7,2 млн. л = 1,12 млрд. руб.
Прибыль	2,6 руб.	2,6 х 2 х 7,2 млн. л = 37,44 млн. руб.

 

4. Заключение:

Доля «Шушенской» в прибыли во всем ассортиментном портфеле компании процентов 90. На «Диксон» приходится 2-3%, 7-8% занимает «Традиция». Годовая прибыль воды минеральной и питьевой «Шушенская» навряд ли превышает 0,5 млн. руб. Это сателлит, созданный для продвижения основного бренда.

Прибыль ООО «Шушенская марка» за 2009 год составит 35 – 40 млн. руб.

 

 

Козловцев Юрий

Красноярск

( rms-rms @mail.ru)

Читайте также:

1. Анализ продаж и ассортимента водки (пример практической реализации закона Парето).
2. Собственная торговая марка (бесплатный совет для продуктовых сетей)
3. ТРЦ «Планета» (Красноярск). Считаем доходы, расходы и прибыль
4. Оценка привлекательности региона на примере Красноярска и Зеленогорска
5. Сеть гастрономов «Красный Яр» продаётся… Считаем цену!
6. Зачем розничным торговым сетям нужны спецификации?
7. Давление ПОСТАВЩИКОВ на региональные продуктовые сети
8. Расчет рыночной доли на примере «Красного Яра»
9. Адресный директ-мейл в розничной торговле
10. Маленькие ошибки небольших поставщиков алкоголя (взгляд на прайс).